这份 J.P. Morgan 于 2024 年 12 月 4 日发布的研报，聚焦跨资产期货市场动量分析。报告先将跨式期权（delta-of-the-straddle DS）动量信号应用于该市场，与其他常用动量信号对比回测盈利能力；接着引入基于相关性的网络动量概念，构建相关网络并计算信号。通过构建波动率调整组合回测发现，DS信号表现较优。研究还依据资产平均相关性的 z 分数动态切换个体与网络动量信号，结果显示这种切换提升了夏普比率，增强了策略表现。当前，基于表现最佳的信号，研报建议关注最新的 252 天DS动量信号进行交易，并结合基本面分析给出部分商品的投资观点 。

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